ТАРАСОВ
Андрей
Валерьевич

Управляющий офисом БКС Премьер1 в Пензе Андрей Тарасов отвечает на пять наиболее часто задаваемых ему вопросов об экономике и личных финансах. 1.Когда закончится кризис? И по официальным, и по экспертным заключениям, пик кризиса для экономики России остался позади, в реальной экономике наметились признаки оживления. Реализация экономических и геополитических рисков в 2014-2015 гг. привела к дефициту бюджета и шоковому скачку инфляции. Однако Центробанк и правительство предприняли своевременные и грамотные меры, чтобы сгладить негативные последствия – в результате мы видим замедление инфляции и общее оживление в экономике, в промышленности, в кредитовании. Вместе с тем, несмотря на существенное замедление роста цен, реальные доходы населения в стране могут вернуться на докризисный уровень не ранее 2018-2020 гг. Так что резких улучшений ждать не приходится, скорее всего, в ближайшие годы нас ждет процесс «медленного выздоровления». 2. Как выбрать, куда вложить сбережения? Выбор инструмента для накоплений прежде всего зависит от срока вложений и целевого назначения ваших денег. К примеру, если эти средства планируется направить на покупку квартиры, то лучше вложить их в консервативные и умеренно-консервативные продукты с минимальным уровнем риска – депозиты, облигации и т.д. А если это свободные средства, которые понадобятся вам нескоро, то лучше всего инвестировать в соответствии с риск-профилем, создав с финансовым советником хороший диверсифицированный портфель. Важно также учесть индивидуальный риск-профиль. У нас от природы разная склонность к риску, и если одни готовы терпеть просадки, убытки в расчете на высокую доходность, то для других это неприемлемо, они готовы смириться со средней доходностью ради высокой надежности. Риск-профиль – один из первых параметров, который мы определяем у нового клиента с помощью анкетирования, чтобы дать подходящие рекомендации по инструментам. Какой бы инвестиционный портфель вы ни выбрали, важно удостовериться, что вы инвестируете не последние свои сбережения и имеете личный резервный фонд, иначе говоря, финансовую «подушку безопасности». 3. Что такое личный резервный фонд и как его сформировать? Личный резервный фонд представляет собой совокупность финансовых инструментов, главное предназначение которых – уберечь вас и ваших близких от непредвиденных, форс-мажорных обстоятельств. Такими обстоятельствами в большинстве случаев принято считать внезапную потерю работы, потерю трудоспособности в целом (например, производственная травма, затяжная болезнь), проблемы в семье (например, болезнь близкого родственника). Конечно, этот список не является исчерпывающим – непредвиденные обстоятельства потому так и называются, что сложно предугадать, когда и по какой причине они возникнут. Очень важно определить верно, какой вам нужен запас денег и с тем, где их хранить. Здесь важно оказаться в «золотой середине». Нужно, чтобы сумма денег в вашем фонде могла покрыть ваши обязательные расходы на 3-6 месяцев вперед (к обязательным расходам относится оплата счетов, жилья, питания, проезда). В то же время, эта сумма не должна быть слишком большой – если есть «лишние деньги», всегда можно найти им более интересное применение. В качестве финансовых инструментов для хранения «резервных» денег подойдут: депозиты, , частично – наличные деньги. Выбор инструментов можно либо попробовать сделать самостоятельно, либо обратиться за поддержкой к финансовому советнику. 4. Какие инвестиции сегодня востребованы и с какой суммы лучше стартовать? Сейчас популярностью пользуются главным образом консервативные инструменты – вклады, облигации и фонды облигаций, структурные продукты2 с защитой капитала. В целом же, самый правильный вариант – это портфель инвестиций, состоящий как из консервативной части, включающей, к примеру, депозит, и агрессивной, в которую закуплены перспективные акции, способные «вытащить» вложения в зону доходности, с запасом превышающую уровень инфляции. Учитывая это, минимальный рекомендуемый размер первоначальных инвестиций должен составлять не менее 100 тыс. рублей. 5. Что такое Персональный финансовый план и для чего он нужен? Персональный финансовый план – это отличный инструмент для разумного управления личным капиталом и принятия финансовых решений. ПФП учитывает стоимость финансовой цели человека, желаемый срок ее достижения, стартовую сумму инвестиций, которая имеется в наличии, доходы и основные расходы, возможность регулярно откладывать деньги, долговую нагрузку (если есть обязательства по кредитам), инфляционные риски на указанном временном горизонте и финансовые инструменты для достижения цели. Не секрет, что в кризис цена ошибки при инвестировании сбережений существенно возрастает. Использование ПФП позволяет избежать распространенных ошибок и помогает построить простую и понятную стратегию достижения индивидуальных финансовых целей, исходя из той ситуации, которая сложилась у инвестора и используя подходящие для него финансовые инструменты. Финансовые советники БКС Премьер разрабатывают ПФП бесплатно. www.bcspremier.ru 1 Название «БКС Премьер» используется АО «БКС Банк» (Генеральная лицензия ЦБ РФ № 101 от 15.12.2014 г., Лицензия проф. участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 154-13349-100000. Выдана ФСФР 14.10.2010 г.) в качестве товарного знака для идентификации оказываемых услуг. 2 Структурный продукт – внебиржевой срочный контракт. ООО «Компания БКС» лицензия ФСФР №154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Без ограничения срока действия.

Индекс ММВБ упорно стремится к своим историческим максимумам на фоне внешнего позитива. Продолжат ли расти котировки акций, какие финансовые инструменты популярны у вчерашних вкладчиков и как можно без существенных рисков обеспечить себе доходность около 20% в год. Об этом сегодня мы говорим с нашим постоянным экспертом – Андреем Тарасовым, руководителем банка БКС Премьер в Пензе. - Андрей, добрый день! Как обстоят дела на фондовом рынке, ждать ли исторического максимума по ММВБ? - Добрый день! Индекс ММВБ на минувшей неделе заряжался позитивными новостями – это и снижение ставки Банком Англии, и действия японского регулятора и хорошие данные с рынка труда США. В начале недели к этому позитиву добавился возврат цен на нефть выше $45. В результате индекс ММВБ смог закрепиться выше 1950 пунктов, есть вероятность, что покупатели попробуют сделать еще один шаг в сторону максимальных исторических значений. Впрочем, без новых драйверов серьезных рекордов от индекса ММВБ ждать не приходится. Порция важных данных, которая будет опубликована в конце этой недели, может привнести на рынок новые стимулы. Это показатели по промпроизводству и розничным продажам в КНР, а также оценка ВВП еврозоны и розничные продажи в США. - Насколько активны сейчас ваши клиенты? Какие инструменты пользуются спросом? - В середине лета, на пике сезона отпусков, активность клиентов и обороты традиционно снижаются. Минувший месяц исключением не стал. Тем не менее, сохраняется стабильно высокий спрос на биржевую торговлю валютой, что вызвано продолжающейся волатильностью в основных валютных парах и неопределенностью перспектив российской и мировой экономики. Продолжает расти популярность инвестиционных инструментов и продуктов консервативного рода. В частности, многие вчерашние вкладчики находят альтернативу депозитам в облигациях и еврооблигационных продуктах, в консервативных ПИФах и структурных продуктах с защитой капитала. На наш взгляд, постепенный переток средств из классических вкладов в инвестинструменты в ближайшие месяцы продолжится. Это не удивительно, ведь ставки по вкладам в российских банках продолжают падать, в июле максимальная средняя ставка упала до 8,82%. - В последний раз вклады «стоили» так мало в мае 2014 года. Каковы ваши прогнозы по ставкам до конца года и рекомендации? - Ставки по банковским вкладам падают с января 2015 года и тенденция к снижению ставок по депозитам, по нашим оценкам, продолжится по мере замедления инфляции и снижения Центробанком ключевой ставки – до конца года мы ожидаем ее на 9-9,5%. Соответственно, потенциал снижения депозитных ставок до конца года составляет около 1%. Если вы консервативный инвестор и доверяете только вкладам, а сумма сбережений относительно невелика, до 100 тыс. рублей, то с открытием депозита лучше не затягивать. Если ваши сбережения составляют 300-400 тыс. рублей и текущие ставки вас не устраивают, то можно присмотреться к инвестиционным инструментам. К примеру, стоит рассмотреть открытие ИИС – Индивидуального инвестиционного счета – на три года, и приобрести на него ценные бумаги, например 75% надежных облигаций и 25% потенциально доходных акций, либо готовый структурный продукт с четким ограничением рисков. Преимущество ИИС в том, что он не только позволяет рассчитывать на инвестиционный доход, но и на получение ежегодного налогового вычета в размере 13% (или 52 тыс. рублей при максимально возможном объеме ежегодных вложений в 400 тыс.). В результате можно без существенных рисков получать доходность около 20% в год.

Почему одни люди годами копят на квартиру, машину или образование, но цель постоянно переносится, а другие с теми же стартовыми возможностями достигают желаемого в заранее определенные сроки? Эксперты утверждают, что секрет – в грамотном управлении личными финансами. Сегодня мы побеседуем о персональном финансовом планировании с управляющим филиала БКС Премьер в.Пензе – Андреем Тарасовым. - В последние годы российский розничный финансовый рынок захватила тема «персонального финансового планирования. В чем, на Ваш взгляд, преимущества данного финансового сервиса? Вообще, актуально ли финансовое планирование для наших сограждан? - В периоды финансовой турбулентности персональное финансовое планирование особенно актуально, потому что цена ошибки при инвестировании сбережений существенно возрастает. Управлять своими деньгами можно по-разному: либо «как получится», либо используя определенные правила, принципы, методы и инструменты, которые позволяют это делать эффективно. И основополагающим методом как раз является технология персонального (или личного) финансового планирования, а персональный финансовый план – это основной инструмент разумного управления своими деньгами и принятия финансовых решений. Использование персонального финансового плана позволяет избежать этих ошибок и построить простую и понятную стратегию достижения индивидуальных финансовых целей, исходя из той ситуации, которая сложилась у инвестора и используя подходящие для него финансовые инструменты. - Как работает персональное финансовое планирование в БКС? Что лежит в основе сервиса? - Финансово грамотный человек всегда будет принимать решения об инвестициях своих денег исходя не из срока инвестиций, а из целей капиталовложений, их приоритетности к выполнению, своего риск-профиля и суммы, которую он готов инвестировать. И мы помогаем человеку определить эти параметры. Современный финансовый мир огромен и практически безграничен, вариантов инвестиций – огромное множество. Все они подбираются в индивидуальном порядке каждому клиенту. Персональный финансовый план учитывает финансовую ситуацию, цели и возможности человека, что помогает определить набор тех финансовых продуктов, которые могут быть наиболее интересны человеку. Финансовые советники БКС Премьер разрабатывают ПФП бесплатно. Как правило, личный финансовый план включает в себя семь основных разделов: «Доходы и расходы», «Активы и пассивы», «Страховая защита», «Пенсионное обеспечение», «Финансовые цели», «Расчет плана», а также «Рекомендуемые инструменты». - В каком клиентском сегменте услуга ПФП наиболее востребована? - Эта услуга потенциально интересна для каждого экономически активного человека, у которого есть финансовые цели. Задача финансового советника – вести финансы клиентов по жизни, помогая им в трудных ситуациях и не давая «опьянить» хозяева в период получения «легкой прибыли». Финансовый советник в этом плане – это как механик для автомобиля или доктор для нашего здоровья. Необходимо не только «чинить» свои финансы в период их «поломок», но и вовремя проходить «техническое обслуживание» или «диагностику», «обследование». Только в такой ситуации финансы всегда будут «здоровы» и будут «работать на всех парах» для вашего успеха. - Каждый инвестор заинтересован в эффективности, или, как минимум, сохранности, своих финансовых вложений. Что может гарантировать Ваша компания? На чем базируются эти гарантии? - Финансовая группа БКС – это группа компаний, которая имеет почти 20-летнюю историю. ФГ БКС предоставляет частным и институциональным инвесторам широкий спектр услуг на финансовом рынке. Имеет кредитный рейтинг «В-» со стабильным прогнозом от международного рейтингового агентства Standard&Poor’s. Компания БКС – крупнейшая инвестиционная компания РФ по объему операций с ценными бумагами, лидер отечественного фондового рынка, доля оборотов в режиме основных торгов в 2015 году составила 27,8%. Банк БКС входит в ТОП-100 по чистым активам на российском рынке и в ТОП-50 народного рейтинга banki.ru. А менее года назад Национальное рейтинговое агентстве (НРА) повысило рейтинг кредитоспособности Банка БКС до А+ (очень высокая надежность). - Чтобы потенциальный инвестор доверил свой капитал, поступившее ему предложение должно быть очень убедительным, безупречным и, разумеется, выгодным, словом, таким, от которого он не сможет отказаться. Что делает для этого компания БКС? Секрет нашего успеха прост – мы не судим о предпочтениях наших клиентах, как о «средней температуре по больнице» и наша цель – не сиюминутная выгода, а рост вместе с клиентом. Современный финансовый мир огромен и практически безграничен, вариантов инвестиций – огромное множество. У нас они подбираются в индивидуальном порядке каждому клиенту. Мы помогаем человеку раскрыть глаза на его текущее финансовое положение и построить четкий индивидуальный план движения к его целям.

На вопросы отвечает руководитель БКС Премьер в Пензе – Тарасов Андрей. 1.Чем удобнее пользоваться в зарубежной поездке: наличными или пластиковой картой? Почему? Это зависит от страны, в которую направляется человек. Если в развитых странах Европы и Америки проще и безопаснее будет расплачиваться пластиковой картой, то в Африке и некоторых малоразвитых странах Азии проще пользоваться наличными. Прежде всего, по причине малого внедрения пластиковых карт - их мало, где примут к оплате. Да и банкоматы не всегда в достаточном количестве. В этих странах также сильно развито мошенничество, связанное с банковскими картами. Потому при прочих равных – с наличными надёжнее и проще. 2. В чем преимущества использования пластиковой карты за рубежом? Прежде всего, это, разумеется, безопасность – нет необходимости носить с собой большое количество наличных средств, которые могут украсть. Не стоит забывать и про то, что пластиковая карта всегда позволит автоматически сконвертировать валюты. То есть не важно, куда вы летите. Если у вас есть банковская карта и деньги на ней – вы никогда не останетесь без денег! Однако при этом стоит заранее узнать курс обмена валют в вашем банке и есть ли какие-нибудь дополнительные комиссии при обмене валюты по карте. 3. Как подготовиться к поездке? (сообщить в банк, включить услуги смс-информирования и так далее) Сначала надо изучить все условия обслуживания вашей банковской карты. Какие комиссии при использовании за рубежом? Есть ли лимиты и ограничения? Или, быть может, эти лимиты вы сами себе хотите установить? Если вашу карту украдут – будьте готовы быстро её заблокировать. А для этого узнайте, как проще всего это будет сделать из страны, в которую вы отправляетесь. Ну и, разумеется, подключите все возможные способы информирования о расходах по карте – чтобы обезопасить себя от мошенников и всегда быть в курсе вашего остатка по карте. Некоторые банки при первой же транзакции по карте за рубежом блокируют карту, потому что считают, что мошенники украли данные вашей карты и сейчас используют её в неродной для вас стране. Чтобы избежать этого, также заранее обратитесь в банк и сообщите о своей поездке, чтобы избежать блокирования карты. Ну и главное, конечно, стоит выяснить, к какой платёжной системе принадлежит ваша карта? Международной или локальной? Большинство карт – международные, но небольшое количество карт, в том числе и в России, локальные, то есть не будут работать за рубежом. И здесь возможен только один вариант – выпустить к своему счёту ещё и банковскую карту международных платёжных систем. 4. Что необходимо знать при оплате картой за рубежом? (комиссия, конвертация валют) Не стоит забывать, что некоторые банки производят обмен валюту карты на местную валюту либо по специальному курсу (как правило, повышенному для клиента). Некоторые банки для безопасности блокируют возможность автоматической конвертации валют – её надо включить по дополнительному заявлению перед поездкой. Некоторые банки ставят лимиты, ограничения по суммам использования за рубежом. Чтобы всегда быть на финансовой связи за пределами РФ – лучше всего зайти в свой банк перед поездкой и узнать все тонкости у специалиста или позвонить по телефону справочного центра банка. 5. Как обезопасить платежи пластиковой картой за рубежом? Прежде всего, никогда не терять свою карту из виду. Даже если вы ей расплачиваетесь в ресторане, например, просите принести терминал к вам или сами подойдите к терминалу. Также не снимайте деньги в банкоматах, которые вызывают у вас сомнения. Самое оптимальное – используйте банкоматы банков, которые вам порекомендует гид. 6. С какими трудностями может столкнуться турист с обычной зарплатной картой? Как правило, каких-то особенностей в обслуживании зарплатной и дебетовой/кредитной карты нет – они обслуживаются на общих, одинаковых основаниях. Однако есть особенности работы с картами (со всеми картами) у каждого конкретного банка, о них поинтересоваться заранее.